今天是缩量跌的第三天，情况略有好转，至少红过。但是跌停的还是尸骸遍野，有140多家（顿时发现，乐视不过是沧海一粟，还有更差的）。还好，明天不用等那些惨无人寰的公告了，毕竟都发完了。我是善良的，先说说利好的消息：

1. 由于近期股市的表现，段子手们都回来了。说明，市场在普通人那里关注度高了，是好事（希望你们看到第一条能开心点）；

2. 美联储很可能周三不加息，这样央行跟着收紧的可能性不大；

3. 据说东厂西厂开始进驻到ZJH，一般这时候不会有特停，主要因为脑容量有限，顾不上，哈哈；

4. 海南板块集体大跌，据说是政策不及预期……把这条放到这里，是因为我前两天的文章一直在特别提醒，看文章躲过一劫的记得给本宝宝点个赞（最好顺便点下广告，谢谢）；

5. 大家放心，洋人们的钱还稳稳的没走，今天沪、深股通还流入了3.38亿。注意到了没有人民币又大涨了，不仅对美元大涨，而且对一篮子货币也是涨（CFETS已上涨到了95.70）。因此外资小伙伴们愿意把钱留在中国。我都担心会不会国家队换手给外资？

得出一个结论，业绩好的公司，继续会被资金追捧，所以这是案例教育。以后不要跟风买，一定要看业绩。我们团队的@股市郑道老师有一句话，很有道理：“曾经创业板竞相追逐，如今人人喊打。那现在景象追逐的消费白马呢？”

 

然而我今天真正想说的一个逻辑是，科技股除了互联网龙头外，这个阶段我的兴趣不大。相反，传统行业的产能释放，这里一些市值不大不小的公司可能是个方向。大家发现一个规律了没有，科技股并不和经济周期的变化同步，也就是你们什么工业复苏，民间投资回暖，以及PMI真的和科技股不是很相关。那么问题来了，高冷的科技股靠啥？

主要是靠再融资。但投资又本身依赖的是货币政策，依赖再融资杠杆的周期性变化。除非真的有订单，而且你的业绩要超预期，还有就是有政策性投资。互联网为啥不算，因为我把它归结到大消费类，其实仍是流量变现，规模效应导致的成本下降，这个行业我们国家正在做战略性输出。

 

对了，我近期写过一篇文章，大意是分析了钢铁比水泥靠谱的原因。但是，我今天了解到一个不幸的消息，很可能价格天花板要出现了。水泥行业比较鸡贼，为啥呢？因为他们环境污染严重，所以呢，全行业搞了个一口价，然后轮流生产。这样产量没怎么减，但东西贵了……你们以为这点小聪明皇上不知道，没听说吗？过完节就收拾你们。同理，煤炭也一样，一开春供暖需求下降，再一压价就要小心风险了。

特别是，那些定价权在我天朝掌控范围内的，要当心。说个反例，比如石油，就是国际定价。今天提前说了周期性个股可能的政策性风险，并不代表这波周期就结束了。短期至少在节前还是有价值的。

 

明天很关键，如果二月第一天开门红，还好，否则可能有的资金又要撤回防御性板块了。如果实在管不住手，上证50ETF可以看看。创业板ETF先出来，看看趋势，如果企稳了再去。

 

还有个外部因素不可控，就是美股跌可以，不要这么早崩盘。咱家A股向来跟跌不跟涨，你是知道的。

 

PS：今天去拍月亮了，和一闺蜜用手机拍的，就拍成了这样一个像太阳的样子↓

 希望今天的图片能弥补大家的桑心↓

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（ID：xingkongcaifu1）