今天本来没什么特别新鲜的东西，关于钴的价格为何会走强我们在上周三的文章创业板终将走出自己的小牛市中明确说了；关于独角兽类公司的分析，我们在上周四的文章东方独角兽里也做了罗列（这篇自己404了，所以放在了昨天的二条里）。提前看文章埋伏的小伙伴们帮忙点两下广告，谢谢！

 

这里我要提醒各位，市场已经对独角兽企业进行第二轮炒作，这时候要紧跟的是龙头。放心，现阶段，真正能称得上独角兽的公司可能不会超过10个。现在官媒有个说法，我觉得值得引起注意：第一批入围CDR名单已出炉，包括BATJ、携程、微博、网易以及香港上市的舜宇光学等8家企业。另一类公司被归位“新蓝筹”，包括富士康、滴滴、今日头条、美团点评等尚未上市的互联网和新经济巨头。

（上图来源于网络，仅作为观赏，不构成投资推荐↑） 

放心几轮热炒之后一定会引起分化，那些本来就成长型好的公司，自然会被沉淀下来。另外，到炒作的尾声时（目前显然没到），市场才会考虑给这些公司一个合理的溢价水平。这里引用我看到的一个股票群里某位人才的总结：

 

1、就算独角兽们回归了，能享受的高溢价也不是现在看到的高溢价；

2、独角兽是珍惜品种，珍惜品种多了，肯定变成草泥马！虽然也少见，但不珍惜！

3、哪里有流动性承接这些体量，现在市场流动性都接近枯竭了。目前天兵天将仍在路上。

 

市场上的资金其实挺分散的，主要在科技类（独角兽沾亲带故的公司）、周期类个股，其实中间也夹杂了一些如军工（军费预算改善等）等题材但恐难成气候。这背后还有另外一层不可说的原因，就是对于政策票目前市场还在等待着确定性的东西，或者说，大家的观望情绪厚重。

 

我们团队今天晚上开会到11点多，一直在讨论今天的策略。其实关于2018年的策略从去年年底到元旦，到春节过后我们的总体思路是没有太大的变化，变化的是短期的交易策略。就目前而言，我们认为三月下旬开始，市场行情会逐步转好，现阶段我们以轻仓防守为主。如有机会，做一点点埋伏的动作。

 

讲真，现在不少媒体都在歪曲中美贸易关系。我们先明确一点，美国的贸易壁垒不是针对中国一个国家，而是包括欧洲在内的诸多贸易国。在贸易这个问题上，显然美国的筹码会比中国足，因为看一下中美贸易总额，就去年的数字而言我们卖给美国的东西是美国人卖给中国的3倍多。特朗普从上台以来就嚷嚷要缩小中美贸易顺差，而他闹腾了一年，2017年中国对美贸易顺差比上年增长10%，达到2758亿美元，创历史新高！我们团队认为中美贸易关系可能会有一个缓冲期，中方会做出一定条件的让步，包括开放资本市场和银行间市场，让美国人民也能顺利搭上中国经济的列出。

 

就美国目前金融体系而言，美元指数持续走弱，应该股市走好，而相反，我们看到美股大势已去。然而3月份是美联储议息大会决定加息加多少的节点，那么很可能和美国走势密切相关。国师去大洋彼岸谈业务，也不知道是不是顺利，总之目前人民币的坚挺以及中国经济整理的抗风险能力我们是有信心的。至于，外界官媒对于经济复苏的速度比较乐观，星空团队仍然保持谨慎的态度，因为我们看到中国经济的发展导致的地域差异仍较为严重。

 

总体说，我们今天晚上的会议总结了一下基本观点：

 

1. 中美贸易摩擦可能没有外界想象的那样大。反应到股市上，我们尽量留意避开依赖出口增长的行业；

2. 从整个上证指数来看，我们认为可能下半年行情好于上半年。短期来看，政策性预期的行业和个股的行情可能会在本月下旬启动。至于有的分析师所说3600就是今年无法突破的顶，我们无处预测，也觉得猜这个没什么意思；

3. 具体行业我们认为农业今年机会比较大。因为农村现代化带来的投资机会和基本面修复会给市场超预期的惊喜（农产品本身也具有周期性特点）。

 

PS：整个市场都在着眼与短期，我们这时候更应在纷乱中找到主线的价值。另外，你们继续讨论博士的报告，我认为除了减个税外很多东西仍是方向性的，我们还是期待着政令下达。

更多精彩内容欢迎关注微信号"星空财富"

（ID：xingkongcaifu1）