在分析周末全面降准大红包之前，我们来看一下朝鲜半岛的一段往事。经历过朝韩战争的韩国人，都对金秀琳这个名字不会陌生，因为她多次登上韩国政府发布的“邪恶轴心名录”，成为人们口中的朝鲜第一女间谍。但历史错怪了这名天资聪颖貌美如花的女性，她不过是美军上校贝尔德的情人，根本不可能出卖情报给朝鲜（她的另一个情人李国强后逃到朝鲜）。因为所谓金秀琳窃取的那些“情报”连贝尔德自己都不知道，金秀琳又如何“窃取”？乱世中的这名女子就成了半岛分裂的牺牲品。

金秀琳，那会儿应该还不流行整容，真是美女啊↑

但是，她不是最后一个。

韩国第一任女总统朴槿惠因八女摄政等一系列莫须有的罪名郎当入狱。在韩国这种逗比政坛，政客正常的下野姿势是被暗杀（如朴正熙）或者因为腐败遭社会唾弃失去选民支持（如卢武铉）。朴槿惠是财团量身定制的一批搞笑罪名，最终为2015-2016年韩国经济下滑买单，被判罚款1185亿韩元罚款+30年有期徒刑。

朴槿惠走了，绑架韩国政坛的几大财团推出了一个贫民律师文在寅。文曾经作为卢武铉的幕僚长做了很多深的民心的举措，比如替沦为外围女的致死的艺人张紫妍。然而他真正想做的是让韩美逐渐脱钩，至少先是在军事上。卢武铉死后两年，在纠结过后文在寅决定复出，我菠菜认为这个男人早已把生死置之度外。

 朴槿惠与他爸朴正熙↑

韩国财团留给文在寅的剧本是酱紫的，继续促进朝韩会谈，继续与宇宙第一80后扯皮下去。这样，韩国老百姓就要继续努力赚钱给对岸交保护费，而小金也会以此为筹码要这要那。既然横竖都是要死的，文在寅在最后的时刻发出了自己的呐喊，他于8月30日在韩国国家安全保障会议上提出要走民族独立路线要求拒付50亿美元的对岸驻军军费，收回战时指挥权并收回美在韩的26个军事基地。如此这般，还叫啥盟友？难道是小文已感到自己日子不多了？韩国财团的老板难道不正是山姆大叔吗？

9月2日，文在寅的幕僚长曹国接受了长达8小时的审讯。可能的罪名是其女儿入学论文实属挂名论文，以及其家人曾向一私募基金投了4396万。但这一切都意味着，可能留给文在寅的时间不长了。

 文在寅的青春照，码农标准格子衫

从金秀琳到朴槿惠再到文在寅，哪个没经过所谓的审判？在利益集团面前不存在公平和正义。但更根本的原因是韩国自己的经济结构过于单一，小国寡民必须捆绑大国结盟，否则难以实现真正意义上的独立。

那么，大国的操作模式又怎样的？

再来看看我国现在面临的机构性改革机遇。如果外部环境变化，我们的发展之路必须要聚焦在一带一路上。拉动经济只有三驾马车，投资、消费和进出口。8月份进出口数据出炉（如下图），增速不仅回落，进口有所下降。看了官媒的说法是对欧盟、东盟以及一带一路沿线国家的进出口有所增加。但问题是，对岸这部分份额缺失的从哪里补回来？

答案是投资。

我曾经在上周考虑过，全面降准的可能性并不大（理由是银行间资金并不紧张），然而周五盘后央行直接来了个全面降准0.5个百分点。此外，对省内经营的商业银行定向降准1个百分点，于10月15日和11月15日分批生效，每次0.5%。

这次全面降准是预期内的，但降准的力度是超预期的，股市站上3000点毫无悬念。更关键的是，给实体经济提振的信心。菠菜梳理了一下下半年的经济政策：

1.在内忧外患之下，挂牌一批示范区；

2.示范区需要建设，于是地方政府专项债超预期的发（范围有望明年扩大）；

3.降准提供流动性，M2给银行贷出去（地方银行最近比较困难，模式参考包商银行）；

4.严控房价、房地产，资金只能流向基建、制造业；

5.投资拉动GDP，带动就业。

我看好像少了一点啥？欠资本市场一个牛市，或许，牛就在路上。高开低走会把不少小伙伴的银子吓怕，但菠菜认为可以继续等几天，做多中国一定没错，特别是当下。

我一直觉得文在寅已经把韩国由山姆大叔儿子，变成孙子。如今，小文终于敢在最后的时光对Boss说不，还不是因为对岸的经济状况日渐颓态？

如果9月份美联储降息是实锤，但幅度还不得而知，那么对手盘中国央行先行投放9000亿流动性，就是倒逼对岸更大幅度宽松。终于……在央行的核心较量中，主动权落在了东方，央妈这次真是亮了。

还有个硬核，如果天量资金能传导到经济末梢，那么可能慢牛已在路上；如果依旧在银行间市场打转，那么秋季行情可期。

面对央妈的红包买点啥？必须弹性好的：券商、科技股、次新。基建上下游产业也值得关注。