文/菠菜的星空

周末我和在美国（科罗拉多州）生活的妹妹在微信上聊天，催她去超市囤点生活必需品，顺便了解一下对岸人民在本次疫情中的真实状况。不聊不知道，一聊吓一跳：

1.真的是需要囤子弹，去超市一盒盒的买。因为担心后面会控制不住，万一暴乱了怕被人抢；

2.不是想做检测就能做的，很多地方都没有试剂盒和检测设备。在美国检测费用3000美元，美国社保报销一半，自己大概掏1400。美国医疗水平确实全球领先，但对于普通老百姓而言享受不到；

3.我妹妹是一名化工跨国公司的化学研究员，她所在公司这两天一开会就在评估本次疫情对于美国经济和自己公司的风险。公司是化工企业，很多生产用的零部件都依赖亚洲供应。现在从亚洲过来的航班不是不能落地就是要延误，所以只能改路欧洲。现在欧洲也爆发了疫情，他们很担心供应链会断裂，工人没事干。

最让菠菜匪夷所思的是对岸居然把我们封城、隔离说成是侵犯人权……正好现在已经有了死亡病例和不明感染源的病例，看看接下来等疫情在对岸严重的时候他们是否还会不戴口罩。

最让我震惊的是我妹夫的401K养老金账户，由于美国上周的连续暴跌，4天赔了3万美元。这就是为啥美国人民特别关注股市的原因，即使你不炒股，你家大部分资产也是与股市相关的。周五美股出现了反弹，主要原因有两个，一个是跌多了技术面需要，美联储也说了3月份要降息；二是中国复工率越来越高，对石油的需求增加。假如全球经济被证实持续低迷，这种短期的反弹我也不看好。即使美国不采取隔离或者区域性的封城，只要日韩任何一个国家倒下他们都会歇菜。

29日华盛顿州出现首例死亡后，州长宣布该州进入紧急状态。

对岸急忙收缩战线从阿富汗撤兵，背后难道不是因为自己已经成为全球最大的石油输出国了吗？除了进口少量重质原油外，目前页岩油的出口带来的收益直接影响美国经济。假如需求疲软，全球油价再这么跌下去，页岩油公司就要疯了。因此短期油价也有反弹的需求。

一个周末过来，韩国已经确诊4212例了，日本如果详细进行更多的检测一定也会有更多的确诊病例。周末公布了2月份制造业PMI35.7，这个数字一般低于50我们就称之为行业不景气。有时候46、47，一群经济学家就要写文章出来骂。现在好了，直接低到35.7，制造业相当于2月份都没干活，直接瘫痪的数字。再次印证了前面油价下跌的逻辑。

给大盘算个命，尽管会反弹，但量能依旧不够。目前不是国内疫情的问题，而是海外疫情什么时候得到控制，特别是日韩，尤其是日本，因为做的检测少，数据太不准确了。

MLCC电容（片式多层陶瓷电容器，如上图）从上周就开始缺货。这东西主要用在消费电子和5G基站、电动车上。之前经历过产能过剩的阶段，到去年年底前才基本持平稳步上升。目前国内就三环产量40亿只/月，风华高科产量150亿只/月，三星900亿只/月。现在全球大部分产能都集中在国内，但疫情影响复工率低，导致短期价格上涨，有一部分资金在炒。我这段时间依旧建议大家对芯片行业保持谨慎，安倍现在正在修改相关法条，随时可能宣布日本会进入紧急状态。

日本为了举办本次奥运会修建场馆花了120多亿美金，如果这回被取消了，估计安倍和自民D这届也要跟着倒霉。我相信接下来日本的防疫政策会越来越严格。

市场主力如周末菠菜所预判，集中在基建股上，从而带动部分周期股的上涨。关于机械设备、水泥等传统基建项目我周五文章全球股市暴跌之下，手痒想抄底怎么办？中已经写了，本周菠菜更关注5G、IT基础建设（IDC）这种通信基建。有人也建议了车联网、医疗信息化，但我总觉得和互联网概念是重叠的，我怕资金兴趣不大。

总之，尽管周末不少券商猛给药但市场反弹能走多久取决于外部疫情，是不可控的。菠菜估计本周反弹之后还会下跌，到底会不会破2.3日大底，目前看可能性不大。山姆大叔还没有非常重视本次疫情，这是最让人揪心的，韩国已经靴子落地稍微好一些。

面对这种不确定性，我是不建议满仓的。

之前看到过一个逗比的比喻，SEP力场（someone else’s problem）。只要掉进这个力场里的事情，哪怕再大，你都是睁眼瞎，以为不会发生在自己身上。目前对岸还是这种状态，我就更拿不准方向了。特别是一些白人，尽管居住不是很密集，但平时周末照样聚会、烧烤、做礼拜。平时上班也没有隔离，一点都不在乎。因为没有经历过非典，就权当新冠病毒是一种感冒。我真担心疫情会反向输入，导致我们前面的努力都白费。

注：文中所提及股票不作为推荐，没有买卖就没有伤害。